Decoding the Stock Market Dynamics in the Banking Sector: Short Versus Long-Term Insights

Závažnosť extrémnych výkyvov a kríz v rámci globálneho bankového sektora sa stupňuje. Konvenčné modely fungujúce na jedinom časovom meradle môžu nesprávne interpretovať akýkoľvek posun ako zmenu v dlhodobom trende, ktorý skresľuje prehľad trhu. Na vyriešenie tohto problému článok zavádza do štandard...

Full description

Saved in:
Main Author: Čeryová, Barbara, 1997-
Other Authors: Árendáš, Peter, 1986-
Format: Book Chapter
Language:English
Subjects:
bankovníctvo
trh akciový
indexy akciové
modely ekonomické
modelovanie
rady časové
rozhodovanie investičné
Tags: Add Tag
No Tags, Be the first to tag this record!

MARC

LEADER 00000naa a2200000 4500
001 0306932
005 20250530123615.3
041 0 |a eng 
044 |a NL 
245 1 0 |a Decoding the Stock Market Dynamics in the Banking Sector: Short Versus Long-Term Insights  |c Barbara Čeryová, Peter Árendáš 
520 |a Závažnosť extrémnych výkyvov a kríz v rámci globálneho bankového sektora sa stupňuje. Konvenčné modely fungujúce na jedinom časovom meradle môžu nesprávne interpretovať akýkoľvek posun ako zmenu v dlhodobom trende, ktorý skresľuje prehľad trhu. Na vyriešenie tohto problému článok zavádza do štandardného skrytého Markovovho modelu hierarchickú štruktúru, ktorá umožňuje diferenciáciu krátkodobých a dlhodobých trendov v rámci bankového sektora USA. Pomocou údajov indexu akciového trhu NASDAQ Bank od 1. januára 2007 do 31. júla 2023 pri dvoch rôznych frekvenciách, autori konštruujú a vyhodnocujú rôzne kalibrácie hierarchického skrytého Markovovho modelu. Výsledky odhaľujú dva dlhodobé režimy: turbulentné obdobia s vysokou volatilitou, nestabilitou, a záporné výnosy a prevládajúce stabilné trhy. V rámci každého z nich sú identifikované dva odlišné stavy reprezentujúce krátkodobé trendy, ktoré vykazujú významné rozdiely v perzistencii, pravdepodobnosti, očakávaných výnosoch a rizikových profiloch. Výsledky ukazujú, že investor by mal obozretne rozlišovať medzi režimami v oboch hierarchiách a prijímať informované investičné rozhodnutia. 
610 2 0 |a bankovníctvo 
610 2 0 |a trh akciový 
610 2 0 |a indexy akciové 
610 2 0 |a modely ekonomické 
610 2 0 |a modelovanie 
610 2 0 |a rady časové 
610 2 0 |a rozhodovanie investičné 
100 1 |a Čeryová, Barbara, 1997- 
700 1 |a Árendáš, Peter, 1986- 

Similar Items