Martingale densities for general asset prices.
Analýza niektorých vlastností všeobecných cien aktív v spojitom čase. Zavádza sa pojem martingálnej hustoty, ako zovšeobecnenie ekvivalentnej martingálnej miery. Poukazuje sa na to, že neprítomnosť arbitráže plus isté technické podmienky vedú k vzniku martingálnej hustoty.
Gespeichert in:
| 1. Verfasser: | |
|---|---|
| Format: | Buchkapitel |
| Sprache: | Englisch |
| Schlagworte: | |
| Tags: |
Keine Tags, Fügen Sie das erste Tag hinzu!
|
Ähnliche Einträge: Martingale densities for general asset prices.
- On the fundamental theorem of asset pricing with an infinite state space.
- Asset pricing for general processes.
- Theory of asset pricing
- Approximation of contractible valued correspondences by functions.
- Calculus and extensions of Arrow's theorem.
- On the finiteness of the number of critical equilibria, with an application to random selections.